Fonctionnement du PER « expliqué aux nuls » 2024 : Guide pour débutant

Né de la loi PACTE en octobre 2019, le Plan d’Épargne Retraite est le produit phare pour préparer confortablement sa retraite. S’il constitue un produit d’épargne souple et accessible, il n’est cependant pas toujours facile d’en comprendre le fonctionnement. Quels sont ses avantages ? Comment optimiser son épargne ? Quelles sont les règles fiscales ? Autant de questions auxquelles notre “guide complet pour les nuls” va répondre. Le PER n’aura ainsi plus de secrets pour vous ! Et votre retraite sera parfaitement bien préparée dès 2024.

Qu’est-ce que le PER ?

Avec ses 7,4 millions d’épargnants à la fin du 1ᵉʳ trimestre 2023, il est devenu le produit incontournable des Français en quête d’une retraite confortable. Une quête d’autant plus forte avec la réforme des retraites et un âge légal de départ repoussé à 64 ans.

Définition du Plan Épargne Retraite

Le PER est un produit d’épargne à long terme mis en place en 2019 dans le cadre de la loi PACTE. Il permet de se constituer une épargne durant votre vie active pour compléter vos revenus à la retraite.

Les principales caractéristiques du PER :

• Déduction fiscale : Les versements effectués sur un PER peuvent être déduits de votre revenu imposable, réduisant ainsi votre impôt. Cette option optimise votre fiscalité pendant la période d’épargne.

• Sortie à la retraite : Vous pouvez débloquer les fonds à partir de l’âge de la retraite, soit en capital (en une fois ou fractionné), soit en rente (versements périodiques à vie).
• Déblocage anticipé : Dans certaines situations spécifiques (achat de la résidence principale, invalidité, décès du conjoint, etc.), il est possible de récupérer l’épargne avant la retraite.

Historique et contexte de création du PER

Pourquoi avoir créé le PER ? Tout simplement pour simplifier la compréhension de l’épargne retraite et surtout pour encourager les épargnants à choisir ce produit. 

Pour rappel, le plan d’épargne retraite a été créé en 2019 par la loi PACTE. L’objectif du gouvernement était de créer un produit unique en remplacement des produits existants jugés trop complexes.

Bon à savoir : Le PER remplace les produits d’épargne retraite suivants : 

• le PERP ;
• le contrat Madelin, 
• le Perco ;
• le contrat « Article 83 »

Ceux-ci ne sont plus commercialisés depuis octobre 2020. 

Fonctionnement du PER : Comment ca marche ?

Ce mécanisme vous permet de constituer progressivement un capital ou de percevoir une rente, selon votre choix, une fois en retraite.

Vous avez la liberté totale quant à la fréquence et au montant de vos versements. Ils peuvent être réguliers, par le biais de versements programmés, vous offrant ainsi une gestion financière prévisible et structurée.

Alternativement, des versements occasionnels peuvent être effectués selon vos capacités financières du moment, ce qui apporte une flexibilité notable à votre plan d’épargne.

Il est important de noter que le PER est conçu comme un produit d’épargne à long terme, souvent qualifié de « tunnel ». Cela implique que les fonds investis restent, en principe, inaccessibles jusqu’à votre retraite, garantissant ainsi une épargne dédiée exclusivement à cette étape de votre vie.

Toutefois, pour répondre à des situations exceptionnelles, le législateur a prévu des cas de déblocage anticipé de l’épargne, dans des conditions bien définies que nous détaillerons ultérieurement.

Cette disposition offre une souplesse supplémentaire, en vous assurant que vos économies pourront aussi servir en cas d’imprévus significatifs avant la retraite.

Les différents types de PER

On retrouve en effet 3 types de PER :

1. le PER individuel (ou PERIN) : il se substitue au PERP (Plan d’épargne retraite populaire) et au contrat Madelin et s’adresse à tous les particuliers ;
2. le PER d’entreprise collectif qui remplace le PERCO (Plan d’épargne pour la retraite collectif) et proposé en option par les entreprises à leurs salariés ;
3. le PER d’entreprise obligatoire qui remplace le contrat “article 83” et dont le caractère est donc obligatoire pour tous les salariés.

Bon à savoir : 

• le PER est accessible à tous les individus ;
• il est possible de souscrire plusieurs PER ;
• depuis le 1ᵉʳ janvier 2024, il n’est plus possible de souscrire un PER à un enfant mineur.

Avantages du PER 

Le PER présente de nombreux avantages par rapport aux anciens contrats. On notera une flexibilité bien plus forte et la possibilité de sortir en capital et non uniquement en rente comme c’était le cas avant la loi PACTE.

Sans oublier l’avantage majeur : la possibilité de déduire ses versements de son revenu imposable.

Avantages fiscaux du PER

Le PER offre en effet la possibilité de réduire votre facture fiscale tout en préparant votre retraite : 

• les versements effectués sur votre contrat sont déductibles de votre revenu imposable et dans la limite des plafonds prévus par la loi ;
• l’avantage fiscal accordé par le PER n’entre pas dans le calcul du plafonnement des niches fiscales*

*Les niches fiscales correspondent à tous les dispositifs vous permettant de bénéficier d’avantages fiscaux avec un plafonnement de 10 000€ par an et par foyer fiscal.

Flexibilité de votre épargne et souplesse de versement

En choisissant le PER, vous n’avez pas de contrainte de versements : ceux-ci peuvent être réguliers ou occasionnels. De plus, le PER étant un produit d’épargne retraite souple, vous pourrez à tout moment modifier ou suspendre vos versements.

Lorsque le moment tant attendu de la retraite aura sonné, vous disposerez de votre épargne de façon flexible : 

• soit une sortie en rente : une option confortable venant compléter votre pension de retraite ;
• soit une sortie en capital ;
• soit un mix des deux pour satisfaire l’ensemble de vos projets une fois à la retraite.

Plan d’épargne retraite VS les autres produits d’épargne retraite

Quand on évoque l’épargne retraite, ce sont principalement les produits d’assurance-vie et le PER qui arrivent en tête de classement. 

Alors assurance-vie ou PER pour bien préparer sa retraite ?

• tous deux s’envisagent comme un “placement long terme” pour faire fructifier un capital et en disposer au moment de la retraite ;
• un large choix de supports que l’on appelle “épargne financière” : des fonds euros, des unités de compte (actions, obligations, OPCVM…) ;
• une rentabilité adaptée alliant sécurité et prise de risque en fonction de votre profil ;
• une souplesse de versement dans les deux cas et beaucoup de flexibilité…

Mais une fiscalité et une disponibilité de l’épargne différentes : 

• les fonds du PER ne sont disponibles qu’au moment de la retraite (sauf cas de déblocages prévus par la loi) alors que l’assurance-vie reste disponible tout au long du contrat, selon une fiscalité propre à l’assurance-vie ;
• Aucun avantage fiscal dans le cadre des versements sur votre assurance-vie. Contrairement au PER. 

Il existe bien sûr d’autres solutions pour préparer sa retraite en dehors de l’épargne financière : l’épargne bancaire (livrets, comptes à terme, épargne logement) ou l’investissement immobilier.   

Fiscalité du PER

Un avantage fiscal à l’entrée

Le PER offre un avantage fiscal dès sa souscription : vos versements sont déductibles de vos revenus imposables, dans la limite d’un plafond fixé par la loi.

Comment ça marche ?

Vous êtes salarié	Vous êtes travailleur non salarié (TNS)
Le plafond retenu est le plus élevé des 2 montants suivants :
– 10 % du revenu net imposable de l’année précédente avec un seuil maxi de 35 194€ pour 2024 (correspondant à 8 fois le plafond annuel de la Sécurité sociale (PASS) – 10 % du PASS 2023 soit 4 399€	– 10 % des bénéfices imposables de l’année précédente, dans la limite de 37 094 € + 15 % du bénéfice imposable compris entre 46 368 € et 370 944 € – Si peu de revenus : 10 % du PASS 2024 soit 4 637 €

Exemple de déduction fiscale pour un salarié :   

Pierre est salarié, imposé à 41 % et décide de verser 5 000 € sur son PER. Il diminue alors le montant de son impôt de (41 % x 5 000 €) = 2 050 €

→ L’effort réel d’épargne est donc de 2 950 € (5 000€-2 050€).

À retenir : plus votre tranche marginale d’imposition est élevée, plus vous avez intérêt à opter pour une fiscalité à l’entrée. Si vous êtes peu imposé, l’impact fiscal à la sortie (c’est-à-dire au moment de votre retraite) sera plus intéressant.

Un impact fiscal à la sortie

Deux cas de figure : 

1. vous avez choisi des versements déductibles à l’entrée  : ceux-ci seront taxés à la sortie sur la base du barème progressif de l’impôt sur le revenu et les gains seront assujettis à la flat tax de 30 % ;
2. vous avez opté pour des versements non déductibles : seuls vos gains seront taxés (30 % ou selon le barème de l’impôt sur le revenu).

Comment investir dans un PER en 2024 ?

Choix des supports d’investissement

Grâce au PER, vous avez cette liberté de choisir l’allocation de votre capital : 

• des fonds en euros garantissant votre capital ;
• des unités de compte offrant des rendements attractifs ;
• une combinaison astucieuse des deux !

PER : des rendements attractifs

En tant qu’épargnant aguerri, la gestion de votre PER peut se faire en toute autonomie et c’est à vous de choisir vos supports d’investissement. Mais, en tant qu’épargnant débutant, optez pour la gestion pilotée !

→ Chez Nalo, la gestion déléguée, c’est quoi ? 

Nos algorithmes prennent en compte votre situation (âge, projets, appétence au risque…) et vous proposent ainsi la meilleure allocation d’épargne possible jusqu’à votre départ à la retraite. 

Comment souscrire un PER ?

Souscrire un Plan d’Épargne Retraite est une démarche simple et accessible, qui permet de préparer efficacement sa retraite tout en bénéficiant d’avantages fiscaux. Pour ouvrir un PER, suivez ces étapes clés :

1. Choisissez votre type de PER : Il existe trois types de PER : le PER individuel, le PER d’entreprise collectif, et le PER d’entreprise obligatoire. Le choix dépend de votre situation professionnelle et de vos objectifs d’épargne.
2. Sélectionnez un prestataire : Vous pouvez souscrire un PER auprès d’une banque, d’une assurance ou d’un courtier en ligne. Il est essentiel de comparer les offres pour sélectionner celle qui propose les frais de gestion les plus compétitifs et des supports d’investissement diversifiés.
3. Remplissez un dossier d’inscription : Fournissez vos informations personnelles et financières, ainsi que des documents justificatifs comme une pièce d’identité et un justificatif de domicile. Certains prestataires peuvent demander des informations sur votre situation professionnelle pour ajuster le contrat.
4. Effectuez un premier versement : La plupart des PER exigent un premier versement, souvent accessible dès quelques centaines d’euros. Ce montant est déductible de vos revenus imposables, ce qui représente un avantage fiscal immédiat.
5. Choisissez vos supports d’investissement : Le PER propose divers supports (fonds en euros, unités de compte) en fonction de votre profil d’investisseur (prudent ou dynamique). La gestion peut être pilotée ou libre, selon vos préférences et votre connaissance des marchés financiers.

A noter : Les acteurs en ligne comme Nalo ont l’avantage de proposer des frais moindres.

Transférer ses anciens contrats vers un PER individuel : Ce qu’il faut savoir

Avec la création du PER individuel, il est désormais possible de transférer les capitaux accumulés sur d’anciens contrats d’épargne retraite vers cette nouvelle enveloppe. Cette opération permet aux épargnants de bénéficier de la flexibilité du PER, notamment en matière de sortie en capital, qui n’était pas toujours offerte dans les anciens dispositifs.

Le transfert vers un PER individuel se fait simplement, sans modifier la fiscalité des versements passés. Ce changement vous donne accès à une gestion plus dynamique et une sortie en capital ou en rente, selon vos besoins à la retraite, tout en vous permettant de rationaliser et d’optimiser vos placements pour une gestion plus souple.

PER : quelles modalités de rachats avant la retraite ?

Vous l’avez bien compris, le PER est un placement long terme et les fonds investis ne sont disponibles qu’au moment de votre retraite. Mais il existe cependant des conditions de déblocage anticipé. Ainsi, tout ou partie de votre capital peut être “racheté” : 

• pour l’acquisition de votre résidence principale ;
• en cas d’accidents de la vie : décès du conjoint, invalidité ;
• lors d’une expiration de droits à l’allocation chômage.

Ce qu’il faut retenir

Pourquoi choisir le PER pour préparer sa retraite ? Un produit d’épargne simple, souple et flexible offrant des perspectives de rentabilité forte ET une fiscalité très avantageuse.

Le PER a ainsi tout pour plaire et est idéal pour préparer sereinement sa retraite.
Et pour bénéficier d’une stratégie de gestion sur mesure, faites-vous accompagner par notre équipe d’experts !

FAQ : vos questions incontournables sur le PER

1. Peut-on transférer un ancien produit d’épargne retraite vers un PER ?
   
   Le transfert d’anciens produits d’épargne retraite vers un Plan Épargne Retraite est non seulement faisable, mais aussi avantageux pour ceux qui cherchent à simplifier et à améliorer la gestion de leur épargne pour la retraite.
   
   Si vous détenez des produits d’épargne retraite acquis avant le 1er octobre 2019, comme des contrats PERP, Madelin ou des contrats dits « Article 83 », vous avez la possibilité de les consolider efficacement en les transférant dans un PER.
   
   Transférez votre PER vers Nalo pour bénéficier de frais réduits, d’une gestion personnalisée et d’une flexibilité optimale pour maximiser vos performances et préparer sereinement votre retraite.
   
   Il est important de souligner que les réglementations actuelles facilitent ces transferts, vous permettant de maximiser le potentiel de votre épargne.
   
   
2. Quels sont les risques associés à l’investissement dans un PER ?
   
   L’investissement dans un Plan Épargne Retraite comporte certains risques qu’il est crucial de comprendre avant de s’engager. Le principal risque associé à l’investissement dans un PER réside dans la potentielle perte en capital, particulièrement lorsqu’il s’agit d’investissements en unités de compte (UC).
   
   Par conséquent, opter pour des unités de compte dans votre PER nécessite une compréhension des risques de marché et une certaine tolérance au risque. Chez Nalo, Nous sécurisons progressivement votre épargne.
   
   
3. Quels sont les frais liés au PER ?
   
   Lorsque vous envisagez de souscrire à un PER, il est essentiel de se renseigner sur les différents frais qui y sont associés, car ils peuvent varier considérablement d’un fournisseur à l’autre et impacter votre rendement global.
   
   Typiquement, un PER inclut des frais d’adhésion, des frais de gestion annuels, qui sont prélevés pour la gestion de votre portefeuille, ainsi que des frais sur les versements, c’est-à-dire des frais prélevés sur chaque contribution que vous effectuez.
   
   En outre, des frais d’arbitrage peuvent également être appliqués lors du changement de répartition de vos investissements au sein du PER. Ces divers frais nécessitent une attention particulière car ils peuvent influer significativement sur la croissance de votre épargne à long terme.
   
   Cependant, il est important de noter que certains prestataires, comme Nalo, se distinguent en proposant des frais parmi les plus compétitifs du marché.
   
   
4. Et si je décède, que se passe-t-il ?
   
   Votre PER sera clôturé et les sommes versées à vos bénéficiaires désignés ou héritiers.